Lavere av kostnad eller markedsoversikt
Den laveste av kostnad eller markedsregel sier at en bedrift må registrere varekostnadene til den kostnaden som er lavere - den opprinnelige kostnaden eller den nåværende markedsprisen. Denne situasjonen oppstår vanligvis når varelageret har forverret seg, eller har blitt foreldet, eller markedsprisene har falt. Regelen er mer sannsynlig å gjelde når en bedrift har holdt lager i lang tid, siden tidens forløp kan føre til de foregående forholdene. Regelen er angitt i bokføringsrammeverket for generelt aksepterte regnskapsprinsipper.
Den “nåværende markedsprisen” er definert som den nåværende erstatningskostnaden for varelageret, så lenge markedsprisen ikke overstiger nettorealisasjonsverdien; markedsprisen skal heller ikke være mindre enn netto realiserbar verdi minus normal fortjenestemargin. Netto realiserbar verdi er definert som estimert salgspris minus estimerte kostnader for ferdigstillelse og avhending.
Ytterligere faktorer å ta i betraktning når du bruker den laveste av prisen eller markedsregelen er:
Analyse etter kategori . Du bruker normalt den laveste av kostnads- eller markedsregelen på en spesifikk varelager, men du kan bruke den på hele varekategorier. I sistnevnte tilfelle kan en LCM-justering unngås hvis det er en balanse i en varekategori av varer som har markedet under kostnad og over kostnadene.
Hekker . Hvis varesikring sikres av en virkelig verdi sikring, kan du legge til effekten av sikringen til varekostnaden, noe som ofte eliminerer behovet for en lavere kostnad eller markedsjustering.
Sist inn, først ut laggjenoppretting . Du kan unngå en nedskrivning til det laveste av kostnad eller marked i en overgangsperiode hvis det er vesentlige bevis for at beholdningsbeløp vil bli gjenopprettet innen utgangen av året, og dermed unngå anerkjennelse av et tidligere lagerlag.
Råvarer . Ikke skriv ned råvarekostnadene hvis det forventes at de ferdige varene de brukes i selger enten til eller over kostnadene.
Gjenoppretting . Du kan unngå en nedskrivning til det laveste av kostnad eller marked hvis det er betydelig bevis for at markedsprisene vil øke før du selger varelageret.
Salgsinsentiver . Hvis det er ubegrensede salgsinsentiver som vil resultere i tap ved salg av en bestemt vare, er dette en sterk indikator på at det kan være en lavere pris eller markedsproblem med den varen.
En nylig oppdatering av regelen forenkler saken noe, men bare hvis en bedrift ikke bruker den siste inn, først ut-metoden eller detaljhandelsmetoden. Variasjonen sier at målingen kan begrenses til bare det laveste av kostnad og netto realiserbar verdi.
Lavere av kostnad eller markedseksempel
Mulligan Imports videreselger fem store merker av golfklubber, noe som er angitt i tabellen nedenfor. Ved utgangen av rapporteringsåret beregner Mulligan det laveste av kostnad eller nettoverdriftsverdi i følgende tabell:
