Finansiere

Regnskap for felleskontrollert virksomhet

Regnskapsføringen for et joint venture avhenger av nivået på kontroll som utøves over venture. Hvis en betydelig kontroll utøves, må egenkapitalmetoden brukes. I denne artikkelen tar vi for oss begrepet betydelig innflytelse, samt hvordan vi kan redegjøre for en investering i et felleskontrollert selskap ved bruk av kapitalmetoden.

Betydelig innflytelse

Nøkkelelementet for å bestemme om kapitalandelsmetoden skal brukes, er omfanget av innflytelsen som en investor utøver over et felleskontrollert selskap. De viktigste reglene for eksistensen av betydelig innflytelse er:

  • Stemmegivning . Det antas at betydelig innflytelse er til stede hvis en investor og dets datterselskaper har minst 20 prosent av stemmekraften til et joint venture. Når du gjennomgår denne posten, bør du vurdere virkningen av potensielle stemmerettigheter som for øyeblikket kan utøves, for eksempel warrants, aksjeopsjoner og konvertibel gjeld. Dette er den overordnede regelen som styrer eksistensen av betydelig innflytelse.

  • Styresete . Investoren kontrollerer et sete i joint venture-styret.

  • Personalet . Ledelsespersonell deles mellom enhetene.

  • Politikkutforming . Investoren deltar i policy-prosesser for felleskontrollert virksomhet. For eksempel kan investoren påvirke beslutninger om utdeling til aksjonærer.

  • Teknisk informasjon . Viktig teknisk informasjon blir gitt av den ene parten til den andre.

  • Transaksjoner . Det er vesentlige transaksjoner mellom enhetene.

Disse reglene bør følges med mindre det er klare bevis for at betydelig innflytelse ikke er til stede. Motsatt kan betydelig innflytelse være til stede når stemmegivningen er lavere enn 20 prosent, men bare hvis den tydelig kan demonstreres.

En investor kan miste betydelig kontroll over et joint venture, til tross for tilstedeværelsen av en eller flere av de foregående faktorene. For eksempel kan en regjering, regulator eller konkursdomstol få effektiv kontroll over et joint venture, og dermed eliminere det som tidligere hadde hatt en betydelig innflytelse fra en investor.

Aksjemetoden

Hvis det er betydelig innflytelse, bør en investor redegjøre for sin investering i et felleskontrollert selskap ved bruk av aksjemetoden. I utgangspunktet krever egenkapitalmetoden at den opprinnelige investeringen bokføres til kostpris, hvoretter investeringen justeres for den faktiske ytelsen til felleskontrollert virksomhet. Følgende beregning illustrerer hvordan egenkapitalmetoden fungerer:

+ Initial investering bokført til kostpris

+/- Investors andel av gevinst eller tap i felleskontrollert virksomhet

- Distribusjoner mottatt fra joint venture

= Avslutte investering i joint venture

Investorens andel av joint venture-selskapets fortjeneste og tap resultatføres i investorens resultatregnskap. Hvis joint venture-virksomheten registrerer endringer i annen totalinntekt, bør investoren også registrere sin andel av disse postene i annen totalinntekt.

Hvis et felleskontrollert selskap rapporterer om et stort tap, eller en serie tap, er det mulig at registrering av investorens andel av disse tapene vil resultere i en betydelig nedgang i investorens registrerte investering i felleskontrollert virksomhet. I så fall slutter investoren å bruke aksjemetoden når investeringen når null. Hvis en investors investering i et felleskontrollert selskap er blitt nedskrevet til null, men den har andre investeringer i felleskontrollert virksomhet (for eksempel lån), bør investoren fortsette å innregne sin andel av ytterligere felleskapstap og motregne dem investeringer, i rekkefølge av ansienniteten til disse investeringene (med motregning mot de mest juniorpostene først). Hvis joint venture senere begynner å rapportere fortjeneste igjen,investoren gjenopptar ikke bruken av egenkapitalmetoden før den andelen av gevinsten til felleskontrollert virksomhet har utlignet alle tap i felleskontrollert virksomhet som ikke ble innregnet i perioden da bruken av egenkapitalmetoden ble suspendert.