Finansiere

Fakturadiskontering

Fakturadiskontering er praksis for å bruke et selskaps ubetalte kundefordringer som sikkerhet for et lån, som er utstedt av et finansieringsselskap. Dette er en ekstremt kortsiktig låneform, siden finansieringsselskapet kan endre beløpet på utestående gjeld så snart mengden kundefordringer endres. Mengden gjeld utstedt av finansselskapet er mindre enn det totale beløpet på utestående fordringer (vanligvis 80% av alle fakturaer som er mindre enn 90 dager gamle). Finansselskapet er generelt ikke mer selektivt enn å bare tillate en prosentandel av alle utestående fakturaer, og er dermed avhengig av en fordeling av fordringer blant mange kunder for å unngå å miste sikkerhet.

Fakturadiskontering akselererer i hovedsak kontantstrøm fra kunder, slik at du i stedet for å vente på at kundene skal betale innenfor sine normale kredittvilkår, mottar kontanter nesten så snart du utsteder fakturaen.

Finansieringsselskapet tjener penger både fra renten det tar på lånet (som er godt over primærrenten), og fra en månedlig avgift for å opprettholde ordningen. Mengden av renter som låner låntakeren, er basert på beløpet som lånes ut, og ikke hvor mye midler som kan lånes ut.

Fakturadiskontering er umulig hvis en annen utlåner allerede har fullstendig tittel på alle selskapets eiendeler som sikkerhet på et annet lån. I slike situasjoner må den andre långiveren frafalle sin rett til sikkerhetsstillelse for kundefordringer, og i stedet ta en juniorposisjon bak finansieringsselskapet.

Fra et operativt perspektiv sender låntakeren en kundefordringsrapport til finansselskapet minst en gang i måneden, og samler fordringer i kategoriene som kreves av finansselskapet. Finansselskapet bruker denne informasjonen til å justere gjeldsbeløpet det er villig til å låne låntakeren. Låntakeren beholder kontrollen over kundefordringene, noe som betyr at den er ansvarlig for å utvide kreditt til kunder, fakturere dem og samle inn fra dem. Det er ikke nødvendig å varsle kundene om diskonteringsordningen.

Fakturadiskontering fungerer best for selskaper med relativt høye fortjenestemargin, siden de lett kan absorbere de høyere rentekostnadene knyttet til denne formen for finansiering. Det er spesielt vanlig i bedrifter med høy fortjeneste som vokser raskt og trenger kontantstrøm for å finansiere ytterligere vekst. Omvendt er dette ikke en god form for finansiering for selskaper med lav margin, siden renten på gjelden kan eliminere muligheten for å tjene penger.

Fakturadiskontering har en tendens til å være en finansieringskilde for siste utvei, på grunn av de betydelige gebyrene som er knyttet til den. Du vil normalt bare bruke den etter å ha blitt avvist for de fleste andre former for finansiering. Som nevnt tidligere er det viktigste for å la fakturadiskontering være åpent som et finansieringsalternativ, å ikke inkludere fordringer i sikkerheten for andre gjeldsordninger.

$config[zx-auto] not found$config[zx-overlay] not found