En tidligere periodejustering kan være en av følgende to punkter:
Korrigering av en feil i regnskapet som ble rapportert for en tidligere periode; eller
Justeringer forårsaket av realiseringen av skattefordelene som følge av driftsunderskuddene til kjøpte datterselskaper før de ble kjøpt.
Siden den andre situasjonen er svært spesifikk og sjelden, gjelder en justering av tidligere perioder egentlig bare den første posten - korrigering av en feil i regnskapet for en tidligere periode. En feil i et regnskap kan være forårsaket av:
Matematiske feil;
Feil ved anvendelse av GAAP eller andre regnskapsrammer; eller
Tilsyn eller misbruk av fakta som eksisterte på det tidspunktet regnskapet ble utarbeidet.
Du bør redegjøre for en tidligere justering ved å omarbeide regnskapet for den forrige perioden. Dette gjøres ved å justere balanseført verdi av eventuelle påvirkede eiendeler eller forpliktelser fra den første regnskapsperioden som ble presentert, med en motregning til den balanseførte balansen i den samme regnskapsperioden.
Hvis du presenterer resultatene fra en tidligere periode sammen med resultatene fra den siste regnskapsperioden, og justeringen av den tidligere perioden påvirker den forrige perioden som ble presentert, må du presentere resultatene fra forrige periode som om feilen aldri hadde oppstått.
Hvis du foretar en tidligere periodejustering til en delårsperiode for inneværende regnskapsår, må du omstille delårsperioden for å gjenspeile effekten av justeringen.
Til slutt, når du registrerer en tidligere periodejustering, avslør effekten av korreksjonen på hver finansregnskapslinjepost og eventuelle berørte beløp per aksje, samt den kumulative effekten på endringen i beholdt inntjening.
Investorer og kreditorer har en tendens til å se på tidligere justeringer med dyp mistanke, forutsatt at det var en feil i et selskaps regnskapssystem som forårsaket problemet. Derfor er det best å unngå disse justeringene når størrelsen på den potensielle endringen er uvesentlig for resultatene og den økonomiske stillingen som vises i selskapets regnskap.
Eksempel på justering av tidligere periode
Kontrolleren av ABC International gjør en feil ved beregning av avskrivninger året før, noe som resulterer i avskrivninger som er $ 1000 for lave. Han finner feilen året etter, og korrigerer feilen med denne oppføringen til startbalansen av beholdt inntjening:
