Inntjening tilgjengelig for vanlige aksjeeiere er netto resultat etter skatt minus eventuelle foretrukne utbytter. For eksempel rapporterer en virksomhet et nettoresultat etter skatt på $ 100.000 og betaler også et utbytte på $ 10.000 på sine utestående preferanseaksjer. Dette betyr at det er $ 90 000 inntekter tilgjengelig for vanlige aksjeeiere.
Teoretisk representerer resten inntektene som en bedrift kan betale ut til eierne av aksjene. Imidlertid kan det rapporterte inntjeningsbeløpet være høyere enn mengden kontantreserver for virksomheten, slik at firmaet faktisk ikke kan utstede det angitte beløpet til aksjonærene.
Tiltaket er mer aktuelt i bransjer som ikke krever store investeringer i arbeidskapital eller anleggsmidler, som for eksempel servicenæringen. Omvendt, når det kreves store investeringer, kan det hende at den beregnede inntjeningsmengden som er tilgjengelig for vanlige aksjeeiere ikke kan betales i det hele tatt, og faktisk kan virksomheten legge til gjeld for å bedre finansiere organisasjonens behov.
Tiltaket er spesielt ikke nyttig når en virksomhet vokser raskt, siden foretaket vil trenge alle sine kontanter (og mer) for å finansiere økte mengder fordringer og varelager som følger med veksten.
