Solvensforhold sammenligner ulike elementer i organisasjonens regnskap. Hensikten med denne sammenligningen er å se evnen til målenheten til å forbli løsningsmiddel. Solvensgrader brukes ofte av långivere og interne kredittavdelinger for å bestemme kundenes mulighet til å betale tilbake gjelden. Eksempler på solvensforhold er:
Nåværende forhold . Dette er omløpsmidler delt på kortsiktig gjeld, og indikerer muligheten til å betale for kortsiktig gjeld med inntektene fra avvikling av omløpsmidler. Forholdet kan være skjevt med en uforholdsmessig stor mengde lager, som kan være vanskelig å avvikle på kort sikt.
Raskt forhold . Dette er det samme som dagens forhold, bortsett fra at varelager er ekskludert (noe som gjør det til en bedre solvensindikator). De gjenværende eiendelene i telleren kan lettere konverteres til kontanter.
Gjeldsgrad . Dette sammenligner mengden utestående gjeld med mengden egenkapital bygd opp i en virksomhet. Hvis forholdet er for høyt, indikerer det at eierne i stor grad stoler på gjeld for å finansiere virksomheten, noe som kan være et problem hvis kontantstrøm ikke kan støtte rentebetalinger.
Rentedekningsgrad . Dette måler et selskaps evne til å betale renter på utestående gjeld. Et høyt rentedekningsgrad indikerer at et selskap kan betale rentekostnadene sine flere ganger, mens et lavt forholdstall er en sterk indikator på at et selskap kan misligholde sine lånebetalinger.
Hvis det er et spesifikt forhold som regnes som den grunnleggende solvensgraden, er det en sammenligning av fortjeneste før ikke-kontante poster, delt på alle forpliktelser. Formelen er:
(Netto overskudd etter skatt + Avskrivninger + Amortiseringer) ÷ Alle forpliktelser
Et høyt solvensforhold indikerer bedre evne til å oppfylle virksomhetens forpliktelser. Forholdet er imidlertid ikke fullt ut indikativt for solvens, siden det er basert på fortjeneste, som ikke nødvendigvis tilsvarer kontantstrømmer. En solvensanalyse tar heller ikke hensyn til en virksomhets evne til å oppnå ny langsiktig finansiering, for eksempel gjennom salg av aksjer eller obligasjoner. Dermed bør bruken av solvensforhold suppleres med annen informasjon for å få full forståelse av solvens i en virksomhet.
Det er best å se gjennom alle solvensforholdene på en trendlinje, for å se om tilstanden til en virksomhet forverres over tid.
